23 जुलाई, 2024 से प्रभावी, सभी एसेट क्लास में लॉन्ग-टर्म कैपिटल गेन (एलटीसीजी) पर एकसमान रूप से 12.5% पर टैक्स लगाया जाएगा . बजट 2024 में निवेशकों के लिए पहले उपलब्ध इंडेक्सेशन लाभ को हटा दिया गया था. पहले, कुछ एसेट पर इंडेक्सेशन के साथ 20% और इसके बिना 10% टैक्स लगाया गया था, लेकिन अब बढ़ी हुई एलटीसीजी टैक्स इंडेक्सेशन के बिना लागू होता है.
23 जुलाई, 2024 से, एक फाइनेंशियल वर्ष में ₹ 1.25 लाख से अधिक के एलटीसीजी के लिए 12.5% टैक्स लगता है. 22 जुलाई, 2024 तक पूरा किए गए ट्रांसफर के लिए, 10% टैक्स दर अभी भी लागू होगी. यह आर्टिकल एलटीसीजी टैक्स, इसकी गणना, लागू दरें और निवेशक छूट के बारे में बताएगा.
बजट 2024 के अपडेट
लॉन्ग-टर्म कैपिटल गेन (एलटीसीजी) टैक्स के संबंध में केंद्रीय बजट 2024 में पेश किए गए बदलावों का विवरण यहां दिया गया है:
- यूनिफॉर्म टैक्स दर: नए केंद्रीय बजट 2024 के तहत, टैक्सपेयर अब सभी फाइनेंशियल और नॉन-फाइनेंशियल एसेट पर 12.5% की एक समान लॉन्ग-टर्म कैपिटल गेन टैक्स दर के अधीन हैं. पहले, ऐसे लाभों के लिए टैक्स दर 10% थी, जबकि नॉन-इक्विटी एसेट को 20% की दर का सामना करना पड़ा . नया बजट सभी एसेट के लिए 12.5% पर एलटीसीजी टैक्स को मानकीकृत करता है.
- इंडेक्सेशन लाभों को हटाना: वित्त मंत्री ने इंडेक्सेशन लाभों को समाप्त कर दिया है, जिससे पहले टैक्सपेयर्स को महंगाई के अनुसार एसेट अधिग्रहण की लागत को एडजस्ट करने की अनुमति दी गई है. इसके परिणामस्वरूप, टैक्सपेयर अपने लॉन्ग-टर्म कैपिटल गेन की गणना करते समय इन लाभों का उपयोग नहीं कर सकते हैं, जिससे टैक्स देयता में संभावित वृद्धि होती है.
- आधारित मूल छूट सीमा: लॉन्ग-टर्म कैपिटल गेन टैक्स के लिए बुनियादी छूट सीमा ₹ 1 लाख से बढ़ाकर ₹ 1.25 लाख कर दी गई है. यह बदलाव करदाताओं को कुछ राहत प्रदान करता है, जिससे उन्हें टैक्स के बिना अधिक लाभ अर्जित करने की अनुमति मिलती है.
- संशोधित होल्डिंग पीरियड: केंद्रीय बजट ने विभिन्न एसेट प्रकारों के लिए आवश्यक होल्डिंग पीरियड में भी बदलाव किया है. पहले, होल्डिंग पीरियड 12, 24, और 36 महीनों के बीच अलग-अलग होता है. अब, केवल दो होल्डिंग अवधि संबंधित हैं: 12 महीने और 24 महीने, सभी फाइनेंशियल और नॉन-फाइनेंशियल एसेट पर लागू. यह टैक्सेशन प्रोसेस को आसान बनाता है और एसेट रिटेंशन के संबंध में निवेशकों को स्पष्टता प्रदान करता है.
संक्षेप में, केंद्रीय बजट 2024 ने लॉन्ग-टर्म कैपिटल गेन टैक्स स्ट्रक्चर में महत्वपूर्ण बदलाव किए हैं, एकसमान टैक्स दर शुरू की है, इंडेक्सेशन लाभों को समाप्त किया है, बुनियादी छूट सीमा बढ़ाई है और होल्डिंग पीरियड में सुधार किया है. टैक्सपेयर्स को अपने इन्वेस्टमेंट और कैपिटल गेन स्ट्रेटेजी की प्लानिंग करते समय इन बदलावों के अनुसार बदलाव करना होगा.
लॉन्ग टर्म कैपिटल गेन टैक्स क्या है?
लॉन्ग टर्म कैपिटल गेन टैक्स, स्टॉक, रियल एस्टेट, म्यूचुअल फंड या अन्य इन्वेस्टमेंट जैसे कुछ लॉन्ग टर्म एसेट की बिक्री या ट्रांसफर से अर्जित लाभ पर लगाया जाने वाला टैक्स है. टैक्स केवल तभी लागू होता है जब ये एसेट एक विशिष्ट अवधि के लिए रखे जाते हैं, आमतौर पर एक वर्ष से अधिक, वे बेचे जाने से पहले.
जब आप एक वर्ष से अधिक समय तक अपने इक्विटी शेयर बेचते हैं, तो आप म्यूचुअल फंड पर लॉन्ग-टर्म कैपिटल गेन अर्जित कर सकते हैं. अगर आपके लॉन्ग-टर्म लाभ ₹ 1.25 लाख से अधिक हैं, तो आपको उन पर टैक्स का भुगतान करना होगा. म्यूचुअल फंड पर एलटीसीजी के लिए टैक्स दर 12.5% है, और इंडेक्सेशन का कोई लाभ नहीं है.
म्यूचुअल फंड पर लॉन्ग टर्म कैपिटल गेन टैक्स के बारे में कुछ प्रमुख बातें यहां दी गई हैं:
- होल्डिंग पीरियड: लॉन्ग टर्म कैपिटल गेन ट्रीटमेंट के लिए पात्रता प्राप्त करने के लिए, निवेशक को इक्विटी-ओरिएंटेड फंड के मामले में न्यूनतम एक वर्ष या उससे अधिक की अवधि के लिए एसेट होल्ड करना होगा और इक्विटी ओरिएंटेड फंड के अलावा अन्य फंड के मामले में तीन वर्ष या उससे अधिक का एसेट होना चाहिए. अगर इस होल्डिंग अवधि से पहले एसेट बेचा जाता है, तो लाभ को शॉर्ट-टर्म माना जाता है और वे अलग-अलग टैक्स दर के अधीन होते हैं.
- टैक्स दरें: इक्विटी ओरिएंटेड स्कीम 12.5%* की दर पर लॉन्ग टर्म कैपिटल गेन टैक्स के अधीन हैं और इक्विटी-ओरिएंटेड स्कीम के अलावा अन्य एलटीसीजी भी 12.5% (पहले 20%) की दर पर निर्भर करती हैं. * ऊपर बताई गई दरों में सेस और सरचार्ज शामिल नहीं हैं, अगर लागू हो.
- टैक्स लाभ: लॉन्ग टर्म निवेश को प्रोत्साहित करने के लिए सरकार अक्सर लॉन्ग टर्म लाभ पर कम टैक्स दरें प्रदान करती हैं.
- रिपोर्टिंग: टैक्सपेयर्स को अपने इनकम टैक्स रिटर्न पर अपने कैपिटल गेन की रिपोर्ट करनी होगी, यह बताएगा कि लाभ शॉर्ट-टर्म या लॉन्ग-टर्म हैं या नहीं.
म्यूचुअल फंड पर लॉन्ग टर्म कैपिटल गेन टैक्स
म्यूचुअल फंड के संदर्भ में लॉन्ग टर्म कैपिटल गेन आमतौर पर एक वर्ष से अधिक की अवधि के लिए होल्ड किए गए म्यूचुअल फंड यूनिट के रिडेम्पशन या बिक्री पर किए गए लाभ को दर्शाता है. ये लाभ, इक्विटी और नॉन-इक्विटी म्यूचुअल फंड पर लागू विभिन्न दरों के साथ टैक्सेशन के अधीन हैं:
इक्विटी फंड
इक्विटी फंड विभिन्न कंपनियों के इक्विटी शेयरों में इन्वेस्ट करने के लिए डिज़ाइन किए गए म्यूचुअल फंड हैं. वे दो प्रकार में आते हैं: टैक्स-सेविंग इक्विटी फंड और नॉन-टैक्स सेविंग इक्विटी फंड.
- टैक्स-सेविंग इक्विटी फंड (ELSS)
ELSS, टैक्स-सेविंग इक्विटी फंड का एक प्रकार है, जो 3 वर्षों की लॉक-इन अवधि लगाता है. इस अवधि के दौरान, इन्वेस्टर अपने फंड को बेच या ट्रांसफर नहीं कर सकते हैं, जिससे लॉन्ग टर्म कैपिटल गेन टैक्स दायित्व हो सकते हैं. - नॉन-टैक्स सेविंग इक्विटी फंड
टैक्स-सेविंग इक्विटी फंड के विपरीत, नॉन-टैक्स सेविंग इक्विटी फंड में लॉक-इन अवधि नहीं होती है. होल्डिंग अवधि के आधार पर, वे लॉन्ग टर्म और शॉर्ट-टर्म कैपिटल गेन टैक्स दोनों को आकर्षित कर सकते हैं . सभी इक्विटी फंड 12 महीनों के बाद इंडेक्सेशन लाभ के बिना ₹ 1.25 लाख से अधिक के लाभ पर 12.5% टैक्स के अधीन हैं. लेकिन, कैपिटल गेन छूट की लिमिट बढ़ाकर ₹ 1.25 लाख हो गई है.
उदाहरण के लिए, अगर श्री अनिल ने 1/2/17 पर इक्विटी फंड में ₹ 3 लाख का इन्वेस्टमेंट किया और इसे ₹ 4.5 लाख के लिए 31/3/2019 पर बेचा, तो उसका कैपिटल गेन ₹ 1.5 लाख होगा. परिणामस्वरूप, ₹ 1.25 लाख मार्जिन से अधिक ₹ 25,000 पर 12.5% टैक्स लगाया जाएगा.
ये म्यूचुअल फंड इक्विटी शेयर या इक्विटी-ओरिएंटेड शेयरों के लिए 65% से अधिक निवेश के साथ इक्विटी और डेट फंड दोनों में निवेश करते हैं. इसलिए, वे इक्विटी फंड के रूप में समान लॉन्ग टर्म कैपिटल गेन टैक्स आकर्षित करते हैं.
डेट फंड
डेट म्यूचुअल फंड का उपयोग मार्केट से डेट इंस्ट्रूमेंट में निवेश करने के लिए किया जाता है. म्यूचुअल फंड पर लॉन्ग टर्म कैपिटल गेन टैक्स दर इंडेक्सेशन के बाद 12.5% है, जो कॉस्ट इन्फ्लेशन इंडेक्स (सीआईआई) का उपयोग करके महंगाई के अधिग्रहण की लागत को एडजस्ट करता है.
उदाहरण: श्री Bose ने 30/4/15 को डेट फंड में ₹ 2 लाख का इन्वेस्टमेंट किया और इसे ₹ 3.5 लाख के लिए 1/2/19 पर रिडीम किया. क्योंकि इंडेक्सेशन लाभ हटा दिया गया है, इसलिए ट्रांज़ैक्शन के परिणामस्वरूप ₹ 1,50,000 का लॉन्ग-टर्म कैपिटल गेन होगा.
डेट-ओरिएंटेड बैलेंस्ड फंड
ये फंड डेट इंस्ट्रूमेंट के लिए फंड के 60% से अधिक को दोबारा इन्वेस्ट करते हैं और इंडेक्सेशन के बिना 12.5% की टैक्स दर के अधीन हैं.
प्रचलित टैक्स नियमों के बारे में अपडेट रहना आवश्यक है, क्योंकि समय के साथ टैक्स दरें और नियम बदल सकते हैं.
उदाहरण के साथ ELSS पर एलटीसीजी टैक्स
इक्विटी लिंक्ड सेविंग स्कीम (ELSS) पर लॉन्ग-टर्म कैपिटल गेन (एलटीसीजी) टैक्स एक वर्ष से अधिक समय तक होल्ड किए गए ELSS यूनिट की बिक्री से अर्जित लाभ पर लगाया जाने वाला टैक्स है. ELSS म्यूचुअल फंड हैं जो मुख्य रूप से इक्विटी में निवेश करते हैं और इनकम टैक्स एक्ट, 1961 के सेक्शन 80C के तहत टैक्स लाभ प्रदान करते हैं. उनके पास तीन वर्षों की लॉक-इन अवधि होती है, जिसका मतलब है कि निवेश तीन वर्षों से पहले नहीं निकाला जा सकता है.
भारत में मौजूदा टैक्स कानूनों के अनुसार, ELSS सहित इक्विटी इन्वेस्टमेंट पर एलटीसीजी पर 12.5% पर टैक्स लगाया जाता है, अगर एक फाइनेंशियल वर्ष में लाभ ₹ 1.25 लाख से अधिक है. यह टैक्स इंडेक्सेशन के लाभ के बिना लागू होता है, जिसका मतलब है कि अधिग्रहण की लागत मुद्रास्फीति के लिए समायोजित नहीं की जाती है.
उदाहरण:
मान लीजिए कि आप 1 अप्रैल 2021 को ELSS में ₹ 1,50,000 निवेश करते हैं. तीन वर्षों की अनिवार्य लॉक-इन अवधि के बाद, आप 1 अप्रैल 2024 को निवेश रिडीम करने का निर्णय लेते हैं. मान लें कि आपके निवेश की वैल्यू ₹ 2,10,000 तक बढ़ गई है.
- अधिग्रहण की लागत: ₹ 1,50,00
- रिडेम्प्शन वैल्यू: ₹ 2,10,000
- एलटीसीजी: ₹ 2,10,000 - ₹ 1,50,000 = ₹ 60,000
क्योंकि ₹ 60,000 का एलटीसीजी ₹ 1.25 लाख से कम है, इसलिए इसे टैक्स से छूट दी जाती है. अगर आपका लाभ ₹ 1,45,000 था, तो टैक्स योग्य राशि ₹ 20,000 होगी (₹. 1,45,000 - ₹ 1,25,000 की छूट), और देय टैक्स ₹ 2,500 (₹ 20,000 का 12.5%) होगा.
इस प्रकार, निवेश की योजना बनाने और ELSS से रिटर्न को ऑप्टिमाइज करने के लिए एलटीसीजी टैक्स प्रभावों को समझना महत्वपूर्ण है.
एलटीसीजी दरें, बजट 2024 के बाद विभिन्न म्यूचुअल फंड की होल्डिंग अवधि
एसेट का प्रकार |
पहले के नियम |
बजट 2024 के बाद नए नियम |
निवेश करने की अवधि |
एलटीसीजी |
निवेश करने की अवधि |
इक्विटी म्यूचुअल फंड |
>12 महीने |
10% (कोई इंडेक्सेशन नहीं) |
1 अप्रैल, 2023 से पहले खरीदे गए डेट म्यूचुअल फंड |
>36 महीने |
20%. इंडेक्सेशन के साथ |
1 अप्रैल, 2023 के बाद खरीदे गए डेट म्यूचुअल फंड |
हमेशा शॉर्ट-टर्म |
स्लैब दरें |
डोमेस्टिक इक्विटी ईटीएफ |
>12 महीने |
10% (कोई इंडेक्सेशन नहीं) |
1 अप्रैल, 2023 से पहले इंटरनेशनल इक्विटी ईटीएफ (भारत में सूचीबद्ध) |
>36 महीने |
20%. इंडेक्सेशन के साथ |
1 अप्रैल, 2023 के बाद इंटरनेशनल इक्विटी ईटीएफ (भारत में सूचीबद्ध) |
हमेशा शॉर्ट-टर्म |
स्लैब दरें |
इंटरनेशनल इक्विटी ETF (भारत के बाहर सूचीबद्ध) |
>36 महीने |
20%. इंडेक्सेशन के साथ |
1 अप्रैल, 2023 से पहले खरीदे गए डोमेस्टिक डेट ईटीएफ |
>36 महीने |
20%. इंडेक्सेशन के साथ |
1 अप्रैल, 2023 के बाद खरीदे गए डोमेस्टिक डेट ईटीएफ |
हमेशा शॉर्ट-टर्म |
स्लैब दरें |
1 अप्रैल, 2023 से पहले खरीदे गए इंटरनेशनल डेट ईटीएफ |
>36 महीने |
20%. इंडेक्सेशन के साथ |
1 अप्रैल, 2023 के बाद खरीदे गए इंटरनेशनल डेट ईटीएफ |
हमेशा शॉर्ट-टर्म |
स्लैब दरें |
सभी फंड ऑफ फंड |
||
इक्विटी-ओरिएंटेड (इक्विटी-ओरिएंटेड फंड में न्यूनतम 90% इन्वेस्ट करता है और ऐसे इक्विटी-ओरिएंटेड फंड भी भारत में लिस्टेड इक्विटी शेयरों में आय का 90% इन्वेस्ट करते हैं) |
>12 महीने |
10% (कोई इंडेक्सेशन नहीं) |
अप्रैल 1, 2023 से पहले खरीदे गए अन्य फंड (उधार में 65% से कम)* |
>36 महीने |
20% (इंडेक्सेशन के साथ) |
अप्रैल 1, 2023 के बाद खरीदे गए अन्य फंड (उधार में 65% से कम)* |
हमेशा शॉर्ट-टर्म |
स्लैब दरें |
इंटरनेशनल फंड ऑफ फंड्स* |
>36 महीने |
स्लैब दरें |
1 अप्रैल, 2023 से पहले गोल्ड म्यूचुअल फंड |
>36 महीने |
20% (इंडेक्सेशन के साथ) |
1 अप्रैल, 2023 के बाद गोल्ड म्यूचुअल फंड* |
हमेशा शॉर्ट-टर्म |
स्लैब दरें |
1 अप्रैल, 2023 से पहले गोल्ड ईटीएफ |
>36 महीने |
20% (इंडेक्सेशन के साथ) |
1 अप्रैल, 2023 के बाद गोल्ड ईटीएफ* |
हमेशा शॉर्ट-टर्म |
स्लैब दरें |
डायनामिक/मल्टी-एसेट एलोकेशन फंड |
||
अग्रसिव हाइब्रिड फंड* |
>12 महीने |
10% (कोई इंडेक्सेशन नहीं) |
बैलेंस्ड हाइब्रिड फंड* |
>36 महीने |
20% (इंडेक्सेशन के साथ) |
कंज़र्वेटिव हाइब्रिड फंड (1 अप्रैल, 2023 से पहले खरीदा गया) |
>36 महीने |
20% (इंडेक्सेशन के साथ) |
कंज़र्वेटिव हाइब्रिड फंड (1 अप्रैल, 2023 से पहले खरीदा गया) |
हमेशा शॉर्ट-टर्म |
स्लैब दरें |
नई दरें 1 अप्रैल, 2025 से लागू होंगी
शेयरों पर लॉन्ग-टर्म कैपिटल गेन टैक्स
शेयर्स पर लॉन्ग-टर्म कैपिटल गेन (एलटीसीजी) टैक्स एक वर्ष से अधिक समय के लिए होल्ड किए गए इक्विटी शेयरों को बेचने से प्राप्त लाभों पर लागू होता है. वर्तमान टैक्स व्यवस्था के तहत, एक फाइनेंशियल वर्ष में ₹ 1.25 लाख से अधिक के लाभ पर 12.5% की दर से टैक्स लगाया जाता है. इस बदलाव का उद्देश्य सभी फाइनेंशियल एसेट के लिए एक समान टैक्स संरचना प्रदान करना है.
पहले, एलटीसीजी टैक्स इंडेक्सेशन के बिना लाभ के लिए 10% और इंडेक्सेशन के साथ लाभ के लिए 20% था. लेकिन, बजट 2024 ने इंडेक्सेशन लाभ को हटा दिया है, जिससे टैक्स की गणना आसान हो जाती है. निवेशकों को अपनी टैक्स देयताओं को अनुकूल बनाने के लिए शेयरों को ट्रेडिंग करते समय इन कारकों पर विचार करना चाहिए.
प्रॉपर्टी पर लॉन्ग-टर्म कैपिटल गेन टैक्स
प्रॉपर्टी पर लॉन्ग-टर्म कैपिटल गेन (एलटीसीजी) टैक्स तब लागू होता है जब प्रॉपर्टी को दो वर्षों से अधिक समय तक बेचने के बाद बेचा जाता है. लाभ की गणना बिक्री मूल्य और अधिग्रहण की इंडेक्स लागत के बीच अंतर के रूप में की जाती है, जो मुद्रास्फीति के लिए कारगर होती है. वर्तमान व्यवस्था के तहत, एक फाइनेंशियल वर्ष में ₹ 1.25 लाख से अधिक के एलटीसीजी पर 12.5% टैक्स लगाया जाता है.
हाल ही के बजट 2024 ने इंडेक्सेशन लाभ को हटा दिया है, जिससे टैक्सपेयर की गणना आसान हो जाती है. निवेशकों को एलटीसीजी टैक्सेशन के लिए पात्रता प्राप्त करने के लिए दो वर्ष की होल्डिंग अवधि की आवश्यकता के बारे में भी पता होना चाहिए, क्योंकि यह उनकी कुल टैक्स प्लानिंग स्ट्रेटजी को प्रभावित करता है.
लॉन्ग-टर्म कैपिटल गेन के लिए मौजूदा होल्डिंग पीरियड नियम
एसेट का प्रकार |
एलटीसीजी के लिए होल्डिंग पीरियड |
लिस्टेड इक्विटी शेयर |
12 महीनों से अधिक |
इक्विटी ओरिएंटेड म्यूचुअल फंड यूनिट |
12 महीनों से अधिक |
अनलिस्टेड इक्विटी शेयर (विदेशी शेयर सहित) |
24 महीनों से अधिक |
स्थावर परिसंपत्तियां (यानी घर, भूमि और भवन) |
24 महीनों से अधिक |
मूवेबल एसेट (जैसे सोने, चांदी, पेंटिंग आदि) |
24 महीनों से अधिक |
केंद्रीय बजट 2024 की घोषणाओं के बाद एलटीसीजी टैक्स दर
एसेट का प्रकार |
एलटीसीजी टैक्स दर |
लिस्टेड इक्विटी शेयर |
12.5% (कोई इंडेक्सेशन लाभ नहीं; फाइनेंशियल वर्ष में ₹ 1.25 लाख तक की छूट) |
इक्विटी-ओरिएंटेड म्यूचुअल फंड यूनिट |
12.5% (कोई इंडेक्सेशन लाभ नहीं; फाइनेंशियल वर्ष में ₹ 1.25 लाख तक की छूट) |
अनलिस्टेड इक्विटी शेयर (विदेशी शेयर सहित) |
12.5% (इंडेक्सेशन लाभ के बिना) |
स्थावर परिसंपत्तियां (यानी घर, भूमि और भवन) |
12.5% (इंडेक्सेशन लाभ के बिना) |
मूवेबल एसेट (जैसे सोने, चांदी, पेंटिंग आदि) |
12.5% (इंडेक्सेशन लाभ के बिना) |
